เฟิร์สต์ เมอร์แชนส์ คอร์ปอเรชัน ตั้งราคาเสนอขายหุ้นกู้ด้อยสิทธิอัตราดอกเบี้ยคงที่สลับลอยตัว 6.750% วงเงิน 100 ล้านดอลลาร์ ครบกำหนดไถ่ถอนปี 2036 หุ้นกู้ดังกล่าวจะคิดดอกเบี้ยคงที่ 6.750% ไปจนถึงเดือนกันยายน 2031 จากนั้นจะปรับอัตราทุกไตรมาสเป็นอัตรา SOFR อายุสามเดือนที่คาดไว้บวก 202 เบซิสพอยต์ บริษัทคาดว่าการเสนอขายจะปิดประมาณวันที่ 25 กันยายน 2026 เงินที่ได้จะนำไปใช้เพื่อวัตถุประสงค์ทั่วไปของบริษัท รวมถึงการซื้อหุ้นสามัญคืนที่อาจเกิดขึ้น หุ้นกู้ชุดนี้มีจุดประสงค์เพื่อให้มีคุณสมบัติเป็นเงินกองทุนกำกับดูแลระดับ 2 และอาจถูกไถ่ถอนคืนตามมูลค่าที่ตราไว้ได้ตั้งแต่วันที่ 1 ตุลาคม 2031 เป็นต้นไป
First Merchants CorporationFirst Merchants priced $100M of 6.750% subordinated notes due 2036, with proceeds for general corporate purposes including potential share repurchases.
