Blackstone vs KKR &: ทำไมราคาถึงขยับต่างกัน

• ▲

  Blackstone นำการจัดหาเงินทุน 18B ดอลลาร์สำหรับชิป AI ให้ Anthropic Blackstone เป็นผู้นำใน tranche หนี้ด้อยสิทธิมูลค่า 18 พันล้านดอลลาร์สำหรับการจัดหาเงินทุนชิป AI ของ Broadcom โดยใช้เงิน 9 พันล้านดอลลาร์จากกองทุนของตน ซึ่งเป็นการเพิ่มบทบาทในด้านการให้กู้ยืมโครงสร้างพื้นฐาน AI และน่าจะสร้างค่าธรรมเนียมและกำไรที่สนับสนุนราคาหุ้น

  นี่เป็นดีลจัดหาเงินทุน AI ใหม่ครั้งสำคัญที่เพิ่มรายได้และชื่อเสียงของ Blackstone โดยตรง

• ▲

  ศูนย์ข้อมูล QTS ใน Iowa สัญญารายได้ภาษี 200M ดอลลาร์ QTS ของ Blackstone วางแผนสร้างศูนย์ข้อมูลขนาดใหญ่ใน Clinton, Iowa ซึ่งคาดว่าจะสร้างรายได้ภาษีทรัพย์สินประมาณ 200 ล้านดอลลาร์และงานหลายพันตำแหน่ง สิ่งนี้แสดงให้เห็นว่าการพัฒนาศูนย์ข้อมูลยังคงเดินหน้า สนับสนุนผลตอบแทนในอนาคตแม้จะมีการต่อต้านในท้องถิ่นที่อื่น

  เป็นตัวอย่างที่เป็นรูปธรรมของการขยายศูนย์ข้อมูลของ Blackstone ซึ่งเป็นตัวขับเคลื่อนการเติบโตหลัก

• ▼

  วิกฤตหนี้ห้องชุดกระทบ Blackstone ด้วยการผิดนัดชำระ Blackstone ผิดนัดชำระในเดือนมิถุนายนสำหรับสินเชื่อ 90 ล้านดอลลาร์ที่เกี่ยวข้องกับอาคารอพาร์ตเมนต์ใน Dallas ขณะที่เจ้าของอพาร์ตเมนต์ในสหรัฐฯ เผชิญกำแพงหนี้ 1.8 ล้านล้านดอลลาร์และต้นทุนการรีไฟแนนซ์พุ่งสูงขึ้น สิ่งนี้เน้นย้ำถึงความตึงเครียดที่ต่อเนื่องในพอร์ตอสังหาริมทรัพย์ ซึ่งกดดันราคาหุ้น

  เผยให้เห็นการผิดนัดชำระเฉพาะของ Blackstone และอุปสรรคในอสังหาริมทรัพย์ที่อาจกระทบกำไร

• ◆

  SEC เปิดตลาดเอกชนให้นักลงทุนรายย่อย SEC อนุมัติข้อเสนอที่จะให้นักลงทุนรายย่อยเข้าถึงตลาดเอกชนมากขึ้นและอนุญาตค่าธรรมเนียมผลตอบแทนสูงถึง 20% ซึ่งอาจนำเงินทุนเพิ่มเติมมาสู่ Blackstone แต่ก็เพิ่มการตรวจสอบเกี่ยวกับความไม่สอดคล้องของสภาพคล่องและข้อจำกัดการไถ่ถอน

  เป็นการเปลี่ยนแปลงด้านกฎระเบียบที่อาจขยายการระดมทุนจากรายย่อยของ Blackstone แต่ก็เชิญชวนให้มีการกำกับดูแลที่ใกล้ชิดขึ้น

อ้างอิงจาก 7 ข่าว →

• ▲

  ความร่วมมือโครงสร้างพื้นฐาน AI มูลค่า $500B ของ Nvidia Nvidia จับมือกับ Blackstone และรายอื่นๆ เพื่อระดมทุนกว่า $500 พันล้านสำหรับโครงสร้างพื้นฐาน AI ขณะเดียวกัน Blackstone ยังช่วยจัดสรรสินเชื่อให้ Broadcom มูลค่า $35 พันล้าน การเคลื่อนไหวนี้ตอกย้ำบทบาทของ Blackstone ในด้านการเงินเพื่อ AI และมีแนวโน้มหนุนค่าธรรมเนียมและกำไรในอนาคต

  แสดงให้เห็นว่า Blackstone อยู่ศูนย์กลางของการระดมทุน AI ครั้งใหญ่ ซึ่งเป็นปัจจัยขับเคลื่อนการเติบโตที่สำคัญ

• ▲

  การ IPO ของ Anthropic อาจสร้างรายได้หลายพันล้านให้ Blackstone Anthropic กำลังเตรียม IPO ในช่วงฤดูใบไม้ร่วง ซึ่งอาจประเมินมูลค่าบริษัทได้ถึง $2 ล้านล้าน Blackstone เป็นนักลงทุนรายหนึ่ง และ PitchBook ประเมินว่าอาจทำกำไรได้หลายพันล้านดอลลาร์จากการเข้าตลาดครั้งนี้ ซึ่งจะเป็นชัยชนะครั้งใหญ่สำหรับพอร์ตการลงทุนของ Blackstone

  กำไรที่อาจสูงถึงหลายพันล้านดอลลาร์จากการ IPO ที่ได้รับความสนใจสูง จะช่วยเพิ่มผลตอบแทนของ Blackstone โดยตรง

• ▲

  Blackstone ขายหุ้น Bumble และ PGP Glass ด้วยกำไรก้อนใหญ่ Blackstone กำลังปิดการขายหุ้น Bumble ทั้งหมด หลังให้ผลตอบแทนรายปี 98% และ Brookfield กำลังเจรจาซื้อ PGP Glass ในราคาสูงถึง $1.5 พันล้าน เทียบกับราคาซื้อของ Blackstone ที่ประมาณ $765 ล้าน การขายกิจการเหล่านี้ช่วยล็อกกำไรจำนวนมากและคืนเงินสดให้กับนักลงทุน

  กำไรที่เกิดขึ้นจริงจากการขายกิจการที่ประสบความสำเร็จ สะท้อนความสามารถของ Blackstone ในการสร้างผลตอบแทนที่แข็งแกร่ง

• ▲

  กองทุนสินเชื่อใหม่ $8B และสินเชื่อธนาคาร $22B สำหรับธุรกิจคลาวด์ Blackstone กำลังระดมทุนอย่างน้อย $8 พันล้านสำหรับกองทุนสินเชื่อโครงสร้างพื้นฐานด้านพลังงานหมุนเวียนและดิจิทัลแห่งที่สี่ ขณะที่ธนาคารจะปล่อยสินเชื่อ $22 พันล้านสำหรับการซื้อชิปของ Crux AI ซึ่งเป็นธุรกิจคลาวด์ที่ร่วมทุนกับ Google การเคลื่อนไหวเหล่านี้ช่วยขยายสินทรัพย์ที่สร้างค่าธรรมเนียมของ Blackstone และนำเงินสดไปใช้ให้เกิดประโยชน์

  แสดงให้เห็นว่า Blackstone กำลังระดมทุนใหม่และจัดหาสินเชื่อขนาดใหญ่ ซึ่งจะขับเคลื่อนการเติบโตในอนาคต

อ้างอิงจาก 10 ข่าว →

• ▲

  ดีลหนี้ชิป AI มูลค่า $70B ของ Broadcom Broadcom กำลังเจรจาหนี้มูลค่า $70–80 พันล้านสำหรับชิป AI โดย Blackstone เป็นหนึ่งในผู้ที่อาจเข้าร่วม หากเข้าร่วม Blackstone จะได้รับค่าธรรมเนียมและกระชับความร่วมมือกับ Broadcom ให้แน่นแฟ้นยิ่งขึ้น ช่วยเพิ่มกำไรในอนาคตและหนุนราคาหุ้น

  นี่คือดีลจัดหาเงินทุน AI ใหม่ที่ใหญ่ที่สุด และต่อยอดธุรกิจสินเชื่อที่สร้างค่าธรรมเนียมของ Blackstone โดยตรง

• ▲

  การควบรวมกิจการแบบแลกหุ้นระหว่าง Cirsa กับ Lottomatica Cirsa ซึ่ง Blackstone ควบคุมอยู่ กำลังควบรวมกับ Lottomatica ในดีลแลกหุ้นทั้งหมด ทำให้ Blackstone ได้สัดส่วนประมาณ 24% ในบริษัทเกมแห่งใหม่และได้ที่นั่งในคณะกรรมการสองที่ การเปลี่ยนจากการถือครองส่วนตัวเป็นหุ้นจดทะเบียนทำให้ขายคืนได้ง่ายขึ้นในที่สุดและคืนเงินให้ผู้ลงทุน

  นี่เป็นวิธีใหม่ที่เป็นรูปธรรมที่ Blackstone ใช้สร้างรายได้จากบริษัทในพอร์ตและสร้างมูลค่าให้ผู้ลงทุนในกองทุน

• ▲

  ดีลหนี้ครั้งแรกของ Waymo มูลค่า $3B+ และการ IPO ของธุรกิจโรงแรม Blackstone ปล่อยสินเชื่อในการระดมทุนหนี้ครั้งแรกของ Waymo มูลค่ากว่า $3 พันล้าน และเตรียมนำแพลตฟอร์ม Hotel Investment Partners เข้าจดทะเบียนในสเปน ทั้งสองความเคลื่อนไหวนี้ทำให้เงินถูกนำไปใช้ในธุรกิจสินเชื่อเทคโนโลยีและปลดล็อกมูลค่าจากสินทรัพย์โรงแรม หนุนผลตอบแทนในอนาคต

  ทั้งสองอย่างเป็นการจัดสรรเงินทุนใหม่และเส้นทางสร้างรายได้ใหม่ที่แสดงว่า Blackstone กำลังขยายสู่สินเชื่อเทคโนโลยีและหมุนเวียนเงินทุน

• ▼

  ความพ่ายแพ้และความล่าช้าของโครงการศูนย์ข้อมูล โครงการศูนย์ข้อมูลในรัฐเวอร์จิเนียมูลค่า $100 พันล้านที่ได้รับการสนับสนุนจาก QTS ของ Blackstone ถูกต่อต้านจากชุมชนจนล้มเลิก และกิจการคลาวด์ Google มูลค่า $5 พันล้านของ Blackstone เจอความล่าช้าในหลายพื้นที่หลัก ความล่าช้าเหล่านี้ทำให้การสร้างโครงสร้างพื้นฐาน AI ช้าลง เสี่ยงต่อผลตอบแทนจากการลงทุนศูนย์ข้อมูลและกิจการคลาวด์ของ Blackstone

  นี่คือปัจจัยถ่วงดุลใหม่หลัก อุปสรรคในโลกจริงที่อาจทำให้กำไรจากเดิมพันโครงสร้างพื้นฐาน AI ของ Blackstone ล่าช้าหรือลดลง

อ้างอิงจาก 6 ข่าว →

• ▲

  SEC เปิดทางให้ออกหนี้ศูนย์ข้อมูล AI SEC ระบุว่าการแปลงสินทรัพย์เป็นหลักทรัพย์ของศูนย์ข้อมูลไม่ต้องใช้กฎความเสี่ยงแบบสินเชื่อที่อยู่อาศัย ทำให้การรวบรวมและขายหนี้ศูนย์ข้อมูลทำได้ง่ายขึ้น ช่วยให้ Blackstone จัดดีลจัดหาเงินทุนด้าน AI ได้มากขึ้น ซึ่งหนุนค่าธรรมเนียมและกำไรในอนาคต

  การเปลี่ยนแปลงกฎระเบียบใหม่ช่วยเปิดทางให้ธุรกิจจัดหาเงินทุนโครงสร้างพื้นฐาน AI ซึ่งเป็นธุรกิจหลักของ Blackstone โดยตรง

• ▲

  Broadcom เจรจาหาเงินทุนชิปสูงถึง $100B Broadcom กำลังเจรจาหนี้กว่า $60 พันล้านสำหรับดีลชิป AI ที่เกี่ยวข้องกับ Anthropic โดยมี Blackstone อยู่ในระหว่างการเจรจาเข้าร่วม ต่อยอดจากความร่วมมือกับ Broadcom ที่มีอยู่ และจะเพิ่มดีลสินเชื่อขนาดใหญ่ที่สร้างค่าธรรมเนียมอีกดีล

  โอกาสจัดหาเงินทุนใหม่ที่ใหญ่ขึ้น ซึ่งขยายไปป์ไลน์สินเชื่อ AI ของ Blackstone

• ▲

  ดีลอสังหาริมทรัพย์และโครงสร้างพื้นฐานใหม่ Blackstone เข้าร่วมซื้อกิจการ H&R REIT ของแคนาดามูลค่า C$6.7 พันล้าน และเป็นหนึ่งในผู้เสนอซื้อสินทรัพย์โครงสร้างพื้นฐานของ Rio Tinto มูลค่า $2-3 พันล้าน การทำดีลเหล่านี้ช่วยนำเงินสด $177 พันล้านออกไปลงทุน ขยายสินทรัพย์ที่สร้างค่าธรรมเนียมและผลตอบแทนในอนาคต

  ข่าวการนำเงินทุนออกลงทุนใหม่ แสดงว่า Blackstone ยังคงหาดีลขนาดใหญ่ได้

• ▼

  ความเสี่ยงฟองสบู่ AI ย้ายมาที่สินเชื่อเอกชน นักวิเคราะห์เตือนว่าความเสี่ยงฟองสบู่ AI ได้ย้ายมาอยู่ในสินเชื่อเอกชนและบริษัทประกัน ซึ่ง Blackstone เป็นผู้เล่นรายใหญ่ หากผู้กู้ในศูนย์ข้อมูลไม่สามารถชำระคืนได้ ความสูญเสียอาจกระทบกองทุนสินเชื่อเอกชนและงบดุลของบริษัทประกัน ซึ่งเป็นความเสี่ยงจริงต่อธุรกิจสินเชื่อของ Blackstone

  ปัจจัยถ่วงดุลหลัก: คำเตือนที่น่าเชื่อถือว่าการปล่อยสินเชื่อที่เชื่อมโยงกับ AI ของ Blackstone มีความเสี่ยงเชิงระบบที่ซ่อนอยู่

อ้างอิงจาก 12 ข่าว →

• ▲

  พันธมิตรการเงิน AI มูลค่า $500B กับ Nvidia Blackstone เป็นหนึ่งในหกบริษัทที่ร่วมมือกับ Nvidia เพื่อระดมทุนกว่า $500 พันล้านสำหรับศูนย์ข้อมูล AI และชิป ซึ่งทำให้ Blackstone มีดีลจำนวนมากให้จัดโครงสร้างและลงทุน ช่วยเพิ่มรายได้ค่าธรรมเนียมและกำไรในอนาคต ซึ่งสนับสนุนราคาหุ้น

  นี่เป็นเหตุการณ์ใหม่ที่ใหญ่ที่สุดในช่วงนี้และขยายธุรกิจหลักของ Blackstone โดยตรง

• ▲

  การเงินสัญญาเช่าชิป Broadcom/Anthropic Blackstone ร่วมนำการระดมทุน $35 พันล้านสำหรับแพลตฟอร์มชิป AI ของ Broadcom และกำลังนำดีลที่สองมูลค่า $36 พันล้าน ดีลเหล่านี้สร้างค่าธรรมเนียมและขยายธุรกิจสินเชื่อของ Blackstone แต่หนี้มีความซับซ้อนและผูกกับชิปที่เสื่อมมูลค่าอย่างรวดเร็ว ซึ่งเป็นความเสี่ยงที่ต้องจับตา

  แสดงบทบาทนำของ Blackstone ในโครงสร้างการเงินใหม่ขนาดใหญ่ที่สร้างรายได้แต่มีความเสี่ยง

• ▲

  Firmus ระดมทุนหุ้น $2B และ JV ท่อส่งคูเวต Blackstone เข้าร่วมการระดมทุนหุ้น $2 พันล้านสำหรับบริษัทศูนย์ข้อมูล AI อย่าง Firmus และนำกิจการร่วมค้าท่อส่งคูเวตมูลค่า $16 พันล้าน ดีลเหล่านี้นำเงินไปลงทุนในโครงสร้างพื้นฐานระยะยาว สนับสนุนผลตอบแทนในอนาคตและตอกย้ำกลยุทธ์การเติบโตของ Blackstone

  การนำเงินไปลงทุนใหม่แสดงว่า Blackstone ลงทุนเชิงรุกใน AI และโครงสร้างพื้นฐานพลังงาน

• ▼

  การโจมตีไซเบอร์ที่มุ่งเป้าพนักงาน Blackstone แฮกเกอร์สร้างเว็บไซต์ปลอมเพื่อขโมยรหัสผ่านของพนักงานจาก Blackstone และบริษัทอื่น แม้ยังไม่มีการยืนยันการรั่วไหล แต่สิ่งนี้เน้นความเสี่ยงด้านความปลอดภัยไซเบอร์และชื่อเสียง ซึ่งอาจกดดันราคาหุ้นหากสำเร็จ

  เหตุการณ์เชิงลบใหม่ที่อาจกระทบความเชื่อมั่นของนักลงทุนและการดำเนินงาน

อ้างอิงจาก 13 ข่าว →

• ▲

  กำไรไตรมาส 2 ดีเกินคาดจากเงินลงทุนใน AI Blackstone รายงานรายได้ไตรมาส 2 ที่ 3.8 พันล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 23.7% และกำไรต่อหุ้นที่ 1.52 ดอลลาร์ ดีกว่าที่คาดไว้ สินทรัพย์ภายใต้การบริหารที่สร้างค่าธรรมเนียมเพิ่มขึ้นในกลุ่ม private equity อสังหาริมทรัพย์ สินเชื่อ และ multi-asset สิ่งนี้แสดงว่าธุรกิจหลักของบริษัทเติบโตแข็งแกร่ง ซึ่งสนับสนุนราคาหุ้น

  นี่คือข้อมูลทางการเงินใหม่ที่สำคัญที่สุด แสดงให้เห็นถึงความสามารถในการทำกำไรและการเติบโตของ Blackstone โดยตรง

• ▲

  การลงทุนใหม่: โครงการท่อส่งคูเวต, HSBC ออสเตรเลีย, DarkVision, Futronic Blackstone ประกาศการลงทุนขนาดใหญ่หลายรายการ: โครงการร่วมทุนท่อส่งในคูเวตมูลค่า 1.6 หมื่นล้านดอลลาร์, การซื้อพอร์ตสินเชื่อของ HSBC ในออสเตรเลียมูลค่า 3.6 หมื่นล้านดอลลาร์ออสเตรเลีย, การซื้อ DarkVision และการลงทุนในบริษัทหุ่นยนต์สัญชาติเกาหลีใต้ Futronic ดีลเหล่านี้ทำให้เงินทุนของ Blackstone ถูกนำไปใช้และขยายขอบเขตการดำเนินงาน ซึ่งสามารถขับเคลื่อนรายได้ค่าธรรมเนียมและกำไรในอนาคต

  นี่คือธุรกรรมใหม่ที่สำคัญซึ่งแสดงให้เห็นว่า Blackstone กำลังขยายธุรกิจอย่างแข็งขัน ซึ่งเป็นปัจจัยขับเคลื่อนหลักของหุ้น

• ▲

  IPO ของ Jersey Mike's มีผู้จองซื้อเกินความต้องการ IPO ของ Jersey Mike's ซึ่งได้รับการสนับสนุนจาก Blackstone มีผู้จองซื้อเกินกว่า 10 เท่า และคาดว่าจะระดมทุนได้ถึง 1.09 พันล้านดอลลาร์ Blackstone กำลังขายหุ้นส่วนหนึ่งของตน ซึ่งน่าจะสร้างผลตอบแทนที่แข็งแกร่งจากการลงทุนและให้เงินสดสำหรับดีลใหม่ๆ

  นี่คือตัวอย่างที่เป็นรูปธรรมของความสำเร็จของ Blackstone ในการขายเงินลงทุนทำกำไร ซึ่งช่วยเพิ่มผลตอบแทน

• ◆

  CEO เตือนเกี่ยวกับความคึกคักเกินไปใน AI และความกังวลของชุมชน CEO Schwarzman กล่าวว่า Blackstone ตระหนักถึงความคึกคักเกินไปใน AI และกำลังจัดการกับความกังวลของชุมชนและสิ่งแวดล้อมรอบศูนย์ข้อมูล แม้ว่าสิ่งนี้จะแสดงถึงความระมัดระวังและความรับผิดชอบ แต่ก็เน้นถึงความเสี่ยงด้านกฎระเบียบและสังคมที่อาจชะลอการเติบโตที่เกี่ยวข้องกับ AI

  สิ่งนี้ให้มุมมองที่สมดุลเกี่ยวกับความเสี่ยงในพื้นที่การเติบโตหลักด้าน AI ของ Blackstone ซึ่งอาจส่งผลต่อหุ้น

อ้างอิงจาก 12 ข่าว →

• ▲

  กำไรไตรมาส 2 ชนะคาดการณ์จากการลงทุน AI Blackstone รายงานกำไรที่จ่ายให้ผู้ถือหุ้นได้ในไตรมาส 2 อยู่ที่ $1.52 ต่อหุ้น เพิ่มขึ้น 26% และสูงกว่าที่นักวิเคราะห์คาดไว้ เก้าในสิบการลงทุนหลักของบริษัทเกี่ยวข้องกับ AI ศูนย์ข้อมูล และพลังงาน สิ่งนี้แสดงว่าการเดิมพันครั้งใหญ่ใน AI กำลังให้ผลตอบแทน ซึ่งน่าจะหนุนราคาหุ้น

  นี่คือเหตุการณ์ใหม่หลักที่ตอบคำถามโดยตรงว่าทำไม BX จึงเคลื่อนไหว: กำไรที่แข็งแกร่งซึ่งขับเคลื่อนโดย AI

• ▲

  REIT ศูนย์ข้อมูลแห่งใหม่และวิสัยทัศน์ตลาด $1 ล้านล้าน Blackstone เปิดตัว BXDC ซึ่งเป็น REIT มูลค่า $2 พันล้านเพื่อซื้อศูนย์ข้อมูลที่มั่นคงแล้ว นับเป็นการ IPO ประเภทนี้ที่ใหญ่ที่สุดเท่าที่เคยมีมา ผู้บริหารมองว่าตลาดจะเติบโตเป็น $1 ล้านล้าน สิ่งนี้เปิดช่องทางรายได้ใหม่และตอกย้ำความเป็นผู้นำด้านศูนย์ข้อมูล ซึ่งสนับสนุนราคาหุ้น

  นี่คือการเคลื่อนไหวเชิงกลยุทธ์ใหม่ที่ขยายแพลตฟอร์มศูนย์ข้อมูลของ Blackstone และอาจขับเคลื่อนการเติบโตในอนาคต

• ▲

  เงินกู้ศูนย์ข้อมูล AirTrunk Blackstone กำลังจัดหาเงินกู้ $3 พันล้านให้กับศูนย์ข้อมูลแห่งใหม่ของ AirTrunk ในออสเตรเลีย แม้มีความกังวลเกี่ยวกับหนี้สินโครงสร้างพื้นฐาน AI สิ่งนี้แสดงว่าบริษัทยังสามารถจัดหาเงินทุนสำหรับโครงการขนาดใหญ่ได้ ซึ่งสนับสนุนแผนการเติบโตและราคาหุ้น

  กิจกรรมการจัดหาเงินทุนใหม่นี้แสดงให้เห็นว่า Blackstone ยังคงระดมทุนในโครงสร้างพื้นฐาน AI อย่างต่อเนื่อง

• ◆

  การขาย Aypa Power ให้ Brookfield Blackstone ตกลงขาย Aypa Power ซึ่งเป็นผู้พัฒนาระบบกักเก็บพลังงานแบตเตอรี่ ให้กับ Brookfield ในราคาประมาณ $7 พันล้าน การขายนี้สร้างเงินสดและน่าจะได้กำไร แต่ก็หมายถึงการปล่อยสินทรัพย์ที่กำลังเติบโตไปด้วย โดยรวมแล้ว การขายครั้งนี้เป็นบวกต่อการรับรู้กำไร แต่อาจลดการเติบโตในอนาคตลงเล็กน้อย

  นี่คือดีลใหม่ที่แสดงว่า Blackstone เปลี่ยนการลงทุนเป็นเงินสด ซึ่งส่งผลต่อเงินทุนและพอร์ตการลงทุนของบริษัท

อ้างอิงจาก 6 ข่าว →

• ▼

  โครงการ data center ถูกยกเลิก QTS ของ Blackstone ยกเลิกแผนสร้าง campus data center มูลค่า $100 billion ใน Virginia เนื่องจากอุปสรรคทางกฎหมายและการกำกับดูแล การยกเลิกครั้งนี้ตัดโอกาสการเติบโตที่สำคัญออกไป และสะท้อนว่าความเสี่ยงด้านกฎระเบียบสามารถทำลายแผนลงทุนโครงสร้างพื้นฐาน AI ที่ใหญ่ที่สุดของ Blackstone ได้ ส่งผลกดดันราคาหุ้น

  เป็นเหตุการณ์เชิงลบใหม่ที่มีนัยสำคัญและกระทบโดยตรงต่อแนวโน้มการเติบโตของ Blackstone

• ▲

  private credit เข้าสู่แผน 401(k) การลงทุนใน private credit กำลังจะเข้ามาในแผนเกษียณ 401(k) เปิดตลาดใหม่ขนาดใหญ่ให้กับแพลตฟอร์มมูลค่า $1.3 trillion ของ Blackstone ซึ่งอาจดึงลูกค้าใหม่จำนวนมากและเพิ่มรายได้ค่าธรรมเนียมในระยะยาว ช่วยหนุนราคาหุ้น

  เป็นปัจจัยหนุนอุปสงค์ใหม่ที่สำคัญและขยายตลาดที่ Blackstone เข้าถึงได้

• ▲

  venture AI แห่งใหม่และบุกโครงสร้างพื้นฐานอินเดีย Blackstone เปิดตัว Ode บริษัทบริการ AI ร่วมกับ Anthropic และเปิดแพลตฟอร์มโครงสร้างพื้นฐานในอินเดีย การเคลื่อนไหวเหล่านี้เป็นการนำเงินลงทุนไปยังพื้นที่เติบโตเร็วและขยายฐานเทคโนโลยีและตลาดเกิดใหม่ของ Blackstone หนุนการเติบโตระยะยาว

  เป็นการขยายกลยุทธ์ใหม่ที่แสดงให้เห็น Blackstone ลงทุนในพื้นที่เติบโตสูง

• ▲

  QTS เพิ่มวงเงินกู้ ยกเลิกขายหุ้นกู้ QTS ของ Blackstone เพิ่มวงเงิน term loan เป็น $3.25 billion และยกเลิกการขายหุ้นกู้มูลค่า $1 billion ทำให้ได้เงื่อนไขทางการเงินที่ดีขึ้น ช่วยเพิ่มความยืดหยุ่นทางการเงินให้ธุรกิจ data center และลดความเสี่ยงด้านเงินทุนระยะสั้น เป็นบวกต่อหุ้น BX

  เป็นการพัฒนาด้านการเงินใหม่ที่เสริมความแข็งแกร่งให้ธุรกิจ data center ของ Blackstone

อ้างอิงจาก 8 ข่าว →

• ▼

  ข้อจำกัดการไถ่ถอนกองทุน private credit Blackstone จำกัดการถอนเงินไว้ที่ 5% หลังจากนักลงทุนขอถอน 10% จากกองทุน private credit หลัก สิ่งนี้บ่งชี้ถึงความตึงตัวของสภาพคล่องและทำให้นักลงทุนกังวลเกี่ยวกับเสถียรภาพของกองทุน ซึ่งอาจกดดันหุ้น BX

  นี่เป็นเหตุการณ์เชิงลบใหม่ที่ส่งผลโดยตรงต่อเงินทุนและชื่อเสียงของ Blackstone

• ▲

  การขายหุ้นในศูนย์ข้อมูลให้ Digital Realty Blackstone ขายหุ้นในศูนย์ข้อมูลสามแห่งในรัฐเวอร์จิเนียให้ Digital Realty เป็นมูลค่า $3.5 พันล้าน โดยได้รับเงินสด $1.2 พันล้านและหุ้นมูลค่า $2.3 พันล้าน การทำเช่นนี้เป็นการขายทำกำไรและให้เงินทุนสำหรับการลงทุนใหม่ สนับสนุนมูลค่าของ BX

  นี่เป็นเหตุการณ์เชิงบวกใหม่ที่แสดงว่า Blackstone ประสบความสำเร็จในการทำเงินจากการลงทุน

• ▲

  การอัปเกรดจากนักวิเคราะห์และการหมุนเงินเข้าลงทุนใน Blackstone Oppenheimer ลดอันดับ Goldman Sachs และแนะนำ Blackstone โดยอ้างถึงสินทรัพย์ภายใต้การจัดการมูลค่า $1.3 ล้านล้านและการเติบโต 23% ของกำไรที่เกี่ยวข้องกับค่าธรรมเนียม การรับรองจากนักวิเคราะห์นี้อาจดึงดูดนักลงทุนและหนุนหุ้น BX

  นี่เป็นการดำเนินการเชิงบวกใหม่จากนักวิเคราะห์ที่อาจมีอิทธิพลต่อความรู้สึกของนักลงทุนและความต้องการหุ้น BX

• ▲

  การยื่นไฟลิ่ง IPO ของ Jersey Mike's Jersey Mike's ซึ่ง Blackstone ถือหุ้นส่วนใหญ่ ได้ยื่นไฟลิ่งสำหรับ IPO การเข้าจดทะเบียนที่ประสบความสำเร็จจะทำให้ Blackstone ขายเงินลงทุนบางส่วนได้กำไร เพิ่มผลตอบแทนและอาจหนุนราคาหุ้น BX

  นี่เป็นเหตุการณ์เชิงบวกใหม่ที่อาจนำไปสู่การขายทำกำไรของ Blackstone

อ้างอิงจาก 8 ข่าว →

• ▲

  การขยายธุรกิจสินเชื่อส่วนบุคคล Blackstone เปิดตัว SablePointe Credit Strategies เพื่อขยายธุรกิจสินเชื่อที่ใช้สินทรัพย์ค้ำประกัน ซึ่งเป็นธุรกิจหลักที่สร้างค่าธรรมเนียมให้บริษัท น่าจะช่วยเพิ่มกำไรและหนุนราคาหุ้น

  แพลตฟอร์มใหม่ขยายธุรกิจสินเชื่อหลักของ Blackstone โดยตรง ซึ่งเป็นตัวขับเคลื่อนการเติบโต

• ▲

  การลงทุนศูนย์ข้อมูล AI ในญี่ปุ่น Blackstone วางแผนลงทุน 30 พันล้านดอลลาร์ในศูนย์ข้อมูล AI ในญี่ปุ่นภายใน 3-5 ปี ขยายธุรกิจโครงสร้างพื้นฐานและ private equity ซึ่งส่งสัญญาณการเติบโตระยะยาวและการลงทุน

  แผนลงทุนใหม่ขนาดใหญ่ที่อาจขับเคลื่อนกำไรและการเติบโตของสินทรัพย์ในอนาคต

• ▼

  การตรวจสอบจากหน่วยงานกำกับดูแลและข้อตกลงยุติคดี LivCor ของ Blackstone ตกลงยุติคดีฟ้องร้องเรื่องการกำหนดค่าเช่าเป็นเงิน 7 ล้านดอลลาร์ และธนาคารกลางอังกฤษเปิดการทดสอบภาวะวิกฤตในตลาด private รวมถึง Blackstone สิ่งเหล่านี้เพิ่มความเสี่ยงด้านกฎระเบียบและอาจกระทบชื่อเสียง

  มาตรการกำกับดูแลใหม่ที่อาจเพิ่มต้นทุนและความไม่แน่นอนให้ Blackstone

• ▼

  การชะลอตัวของการซื้อกิจการซอฟต์แวร์ การซื้อกิจการแพลตฟอร์มซอฟต์แวร์โดย private equity ต่ำสุดในรอบทศวรรษ ส่วนหนึ่งเพราะ Blackstone เข้าควบคุม Medallia หลัง Thoma Bravo ถอนตัว สะท้อนความท้าทายในดีลซอฟต์แวร์ขนาดใหญ่และอาจทำให้กิจกรรมดีลในอนาคตซบเซา

  ข้อมูลใหม่ที่แสดงการชะลอตัวทั่วทั้งอุตสาหกรรม ซึ่งกระทบไปป์ไลน์ดีลของ Blackstone

อ้างอิงจาก 8 ข่าว →

• ▲

  KKR รายงานรายได้จากการขายสินทรัพย์กว่า 750 ล้านดอลลาร์ในไตรมาสนี้ KKR เปิดเผยว่าได้รับเงินกว่า 750 ล้านดอลลาร์จากการขายเงินลงทุนและเก็บเงินปันผลระหว่างวันที่ 1 กรกฎาคมถึง 25 กันยายน ส่วนใหญ่เป็นค่าธรรมเนียมผลการดำเนินงานที่รับรู้แล้ว นี่คือเงินสดที่ได้จากการขายที่ประสบความสำเร็จ ซึ่งช่วยหนุนกำไรและราคาหุ้น

  การเปิดเผยใหม่เกี่ยวกับเงินสดจริงที่สร้างได้ในไตรมาสนี้ช่วยหนุนกำไรและราคาหุ้นของ KKR โดยตรง

• ▲

  Samsung ลงทุน 1 พันล้านดอลลาร์ใน Helix AI ของ KKR Samsung และบริษัทในเครืออีก 5 แห่งลงทุน 1 พันล้านดอลลาร์ใน Helix Digital Infrastructure ซึ่งเป็นแพลตฟอร์มศูนย์ข้อมูล AI ของ KKR การลงทุนนี้เพิ่มเงินทุนระยะยาวและตอกย้ำกลยุทธ์โครงสร้างพื้นฐาน AI ของ KKR ซึ่งน่าจะเพิ่มรายได้ค่าธรรมเนียมในอนาคตและหนุนราคาหุ้น

  นักลงทุนรายใหญ่รายใหม่ลงทุน 1 พันล้านดอลลาร์ในแพลตฟอร์มของ KKR เป็นหลักฐานใหม่ที่แสดงถึงความต้องการและขนาดของธุรกิจ

• ▲

  KKR เข้าถือหุ้นเสียงส่วนใหญ่ใน Cisternina ของอินเดีย KKR ลงนามข้อตกลงซื้อหุ้นเสียงส่วนใหญ่ใน Cisternina ธุรกิจจัดเก็บของเหลวและก๊าซจำนวนมากในอินเดีย เพื่อสร้างแพลตฟอร์มครอบคลุมทั่วอินเดีย การลงทุนนี้เป็นการนำเงินไปลงในโครงสร้างพื้นฐานอายุยาวที่มีค่าธรรมเนียมสม่ำเสมอ หนุนกำไรในอนาคตและราคาหุ้น

  การลงทุนถือหุ้นเสียงส่วนใหญ่ครั้งใหม่ขยายขอบเขตโครงสร้างพื้นฐานของ KKR และนำเงินที่ยังไม่ได้ลงทุนมาใช้ประโยชน์

• ◆

  KKR ถูกกล่าวถึงในข้อเสนอซื้อกิจการ GFL Environmental KKR เป็นส่วนหนึ่งของกลุ่มบริษัทไพรเวทอิควิตี้ที่รายงานว่ายื่นข้อเสนอซื้อ GFL Environmental ซึ่งราคาหุ้นพุ่งขึ้น 4% ดีลนี้จะนำเงินจำนวนมากไปลงในธุรกิจกำจัดขยะที่มั่นคง แต่ยังไม่ทราบเงื่อนไขหรือผลลัพธ์ จึงยังไม่แน่ชัดว่าผลกระทบจะเป็นอย่างไร

  การซื้อกิจการขนาดใหญ่อาจเป็นปัจจัยบวกใหม่ แต่การที่ยังไม่มีเงื่อนไขชัดเจนทำให้ผลต่อ KKR ไม่ชัดเจน

อ้างอิงจาก 8 ข่าว →

• ▲

  KKR ร่วมผลักดันโครงสร้างพื้นฐาน AI มูลค่า $500B ของ Nvidia KKR ได้รับการระบุชื่อเป็นพันธมิตรในกลุ่มพันธมิตรของ Nvidia เพื่อระดมทุนกว่า $500 พันล้านสำหรับศูนย์ข้อมูล AI ซึ่งเปิดตลาดใหม่ขนาดใหญ่ให้กับธุรกิจ private credit และโครงสร้างพื้นฐานของ KKR ช่วยหนุนรายได้ค่าธรรมเนียมในอนาคตและราคาหุ้น

  เป็นความร่วมมือด้านเงินทุน AI ขนาดใหญ่รายใหม่ที่ขยายฐานค่าธรรมเนียมในอนาคตของ KKR

• ▲

  KKR ลงทุนในกิจการร่วมค้าท่อส่ง Enbridge KKR ตกลงลงทุนประมาณ CA$2.7 พันล้านในกิจการร่วมค้าแห่งใหม่ที่สนับสนุนการขยายระบบท่อส่ง Westcoast Pipeline ของ Enbridge ซึ่งเพิ่มการลงทุนในโครงสร้างพื้นฐานพลังงานระยะยาวและกระแสค่าธรรมเนียมที่มั่นคง ดันราคาหุ้นขึ้น

  การลงทุนเงินทุนใหม่ในโครงสร้างพื้นฐานพลังงานกับพันธมิตรรายใหญ่

• ▲

  KKR ซื้อ A1 Garage Door ประมาณ $2 พันล้าน KKR ตกลงเข้าซื้อ A1 Garage Door Service ประมาณ $2 พันล้าน ขยายธุรกิจบริการสำหรับที่อยู่อาศัย ซึ่งนำเงินทุนไปใช้ในธุรกิจซ่อมแซมที่ลูกค้าจำเป็นต้องใช้ น่าจะเพิ่มกำไรในอนาคตและหนุนราคาหุ้น

  การเข้าซื้อกิจการใหม่ที่ขยายพอร์ตและรายได้ค่าธรรมเนียมในอนาคตของ KKR

• ▲

  KKR ร่วม ventures อสังหาริมทรัพย์ยุโรปกับ Realty Income KKR จัดตั้งกิจการร่วมค้าสกุลยูโรแห่งใหม่กับ Realty Income โดยซื้อสัดส่วน 49% ในพอร์ต net-lease ในยุโรป 54 แห่ง มูลค่า €528 ล้าน ซึ่งนำเงินทุนไปลงในอสังหาริมทรัพย์ที่มั่นคงพร้อมรายได้สม่ำเสมอ หนุนราคาหุ้น

  การลงทุนเงินทุนใหม่ในอสังหาริมทรัพย์ net-lease ในยุโรป

อ้างอิงจาก 8 ข่าว →

• ▲

  KKR ขาย USI Insurance ให้ Aon 17B ดอลลาร์ รับสุทธิ 3.3B ดอลลาร์ KKR ตกลงขาย USI Insurance Services ให้ Aon ในราคา 17 พันล้านดอลลาร์ สร้างเงินสดหลังหักภาษี 3.3 พันล้านดอลลาร์ และกำไรประมาณ 2 พันล้านดอลลาร์ หรือประมาณ 6 เท่าของเงินลงทุนเดิม สิ่งนี้พิสูจน์ว่ากลยุทธ์ของ KKR ในการซื้อและปรับปรุงบริษัทได้ผล และทำให้มีเงินสดสำหรับคืนให้ผู้ลงทุนหรือลงทุนใหม่ ซึ่งหนุนราคาหุ้น

  นี่คือเหตุการณ์ใหม่ที่ใหญ่ที่สุดในงวดนี้ เป็นการทำกำไรเป็นเงินสดครั้งสำคัญที่เพิ่มมูลค่าให้ KKR โดยตรง

• ▲

  กลุ่มที่นำโดย KKR ปิดดีลซื้อ STTGDC เรียบร้อย KKR และ Singtel ปิดการซื้อ STTGDC ซึ่งเป็นแพลตฟอร์มศูนย์ข้อมูลที่มีกำลังการผลิตใช้งาน 780MW และมีที่ดินเกือบ 2GW สำหรับพื้นที่รองรับ AI ในอนาคต การซื้อครั้งนี้ขยายการถือครองโครงสร้างพื้นฐานดิจิทัลของ KKR ซึ่งน่าจะสร้างค่าธรรมเนียมและผลตอบแทนที่มั่นคงในระยะยาว ผลักดันราคาหุ้นขึ้น

  ดีลใหม่ที่ปิดสำเร็จ ซึ่งขยายแพลตฟอร์มโครงสร้างพื้นฐานที่สร้างค่าธรรมเนียมของ KKR

• ▲

  KKR จะซื้อ Integer Holdings ในราคา 5.7B ดอลลาร์ KKR ตกลงซื้อ Integer Holdings ผู้ผลิตอุปกรณ์การแพทย์ ในราคา 5.7 พันล้านดอลลาร์ หรือ 127 ดอลลาร์ต่อหุ้นเป็นเงินสด การซื้อครั้งนี้ทำให้เงินทุนที่ยังไม่ได้ใช้ของ KKR ถูกนำไปลงทุนในธุรกิจสุขภาพมากขึ้น ซึ่งน่าจะเพิ่มกำไรในอนาคตและหนุนราคาหุ้น แม้ว่าดีลยังต้องได้รับการอนุมัติ

  การซื้อกิจการมูลค่าหลายพันล้านดอลลาร์ครั้งใหม่ที่นำเงินทุนไปใช้และขยายพอร์ตของ KKR

• ◆

  ค่าปรับสถิติ 250M ดอลลาร์ถูกชดใช้ แต่ความเสี่ยงด้านกฎระเบียบยังอยู่ KKR จะจ่ายค่าปรับสถิติ 250 ล้านดอลลาร์สำหรับการฝ่าฝืนกฎการยื่นเรื่องก่อนควบรวมกิจการ แต่สำนักงานกฎหมายภายนอกจะชดใช้เต็มจำนวน จึงไม่มีผลกระทบทางการเงิน อย่างไรก็ตาม ประวัติการฝ่าฝืนอาจทำให้การตรวจสอบดีลในอนาคตช้าลง และทำให้มีการขอเอกสารเพิ่มขึ้นเกี่ยวกับเงินทุนสำรอง 143 พันล้านดอลลาร์ของ KKR ซึ่งเป็นอุปสรรคด้านกฎระเบียบ

  ค่าปรับนี้เป็นพัฒนาการใหม่ที่มีแรงต้านด้านกฎระเบียบจริง แม้จะได้รับการชดใช้ก็ตาม

อ้างอิงจาก 7 ข่าว →

• ▲

  KKR ลงนาม MOU แพลตฟอร์มจัดหาเงินทุนคอมพิวติ้ง AI กับ Nvidia KKR ลงนามบันทึกความเข้าใจกับ Nvidia เพื่อจัดตั้งแพลตฟอร์มจัดหาเงินทุนคอมพิวติ้งอิสระ ซึ่งเป็นส่วนหนึ่งของพันธมิตร 6 บริษัทที่มุ่งระดมทุนกว่า $500 billion สำหรับโครงสร้างพื้นฐาน AI สิ่งนี้เปิดตลาดใหม่ขนาดใหญ่ให้กับธุรกิจ private credit และโครงสร้างพื้นฐานของ KKR สนับสนุนรายได้ค่าธรรมเนียมในอนาคตและราคาหุ้น

  นี่เป็นก้าวใหม่ที่เป็นรูปธรรมต่อจากประกาศความร่วมมือก่อนหน้านี้ ทำให้บทบาทของ KKR ในด้านการจัดหาเงินทุนโครงสร้างพื้นฐาน AI ลึกซึ้งยิ่งขึ้น

• ▲

  KKR เสนอซื้อ UGI มูลค่า $9B และซื้อหุ้นใน BookMyShow KKR ยื่นข้อเสนอซื้อกิจการ UGI Corp มูลค่าประมาณ $9 billion ที่ราคาพรีเมียม 21% ขยายการลงทุนในโครงสร้างพื้นฐานพลังงานสหรัฐฯ ท่ามกลางความต้องการไฟฟ้าที่เพิ่มขึ้นจากศูนย์ข้อมูล AI นอกจากนี้ยังเข้าถือหุ้นส่วนน้อยใน BookMyShow ของอินเดีย ดีลเหล่านี้ขยายพอร์ตโฟลิโอและรายได้ค่าธรรมเนียมในอนาคตของ KKR

  นี่คือความเคลื่อนไหวด้าน M&A ใหม่ที่ขยายแพลตฟอร์มพลังงานและสินค้าอุปโภคบริโภคของ KKR สนับสนุนเรื่องราวการเติบโตโดยตรง

• ▲

  KKR นำดีลซื้อกิจการ Steadfast มูลค่า $5.5B และดีลอื่นๆ KKR นำกลุ่มพันธมิตรเข้าซื้อกิจการ Steadfast บริษัทประกันภัยออสเตรเลีย มูลค่าประมาณ $5.5 billion ที่ราคาพรีเมียม 51.9% และยังจัดตั้งกิจการร่วมค้าด้านท่อส่งกับ Enbridge และ Apollo ลงทุนในหน่วยศูนย์ข้อมูล AI ของ SK Telecom และร่วมมือกับ Apollo ใน Atlantic Aviation ดีลเหล่านี้เพิ่มสินทรัพย์ระยะยาวที่มั่นคงและกระแสรายได้ค่าธรรมเนียม

  กลุ่มดีลขนาดใหญ่ใหม่ในด้านประกันภัย พลังงาน และโครงสร้างพื้นฐาน AI แสดงให้เห็นว่าเครื่องยนต์ดีลของ KKR ยังทำงานแข็งแกร่ง

• ▼

  KKR ถูกปรับ $250M จากการละเมิดกฎการยื่นเรื่องก่อนควบรวม KKR ตกลงจ่าย $250 million กรณีถูกกล่าวหาว่าละเมิดกฎการยื่นเรื่องก่อนควบรวมในธุรกรรมอย่างน้อย 16 รายการ แม้ว่าบริษัทกฎหมายภายนอกจะชดเชยเงินจำนวนนี้ การชดเชยทำให้ผลกระทบทางการเงินโดยตรงเป็นกลาง แต่บทลงโทษที่สูงเป็นสถิติถือเป็นคำเตือนด้านกฎระเบียบที่อาจกดดันความรู้สึกของนักลงทุน

  นี่เป็นเหตุการณ์ด้านกฎระเบียบใหม่ที่มีต้นทุนทางการเงินและชื่อเสียงจริง แม้จะได้รับการชดเชย ซึ่งนักลงทุนควรทราบ

อ้างอิงจาก 15 ข่าว →

• ▲

  KKR จับมือ Nvidia ระดมทุนโครงสร้างพื้นฐาน AI 5 แสนล้านดอลลาร์ KKR เป็นหนึ่งในหกบริษัทการเงินที่ร่วมมือกับ Nvidia เพื่อระดมทุนกว่า 500,000 ล้านดอลลาร์สำหรับศูนย์ข้อมูล AI ชิป และระบบไฟฟ้า ซึ่งเปิดตลาดใหม่ขนาดใหญ่ให้กับธุรกิจสินเชื่อเอกชนและโครงสร้างพื้นฐานของ KKR อาจช่วยเพิ่มค่าธรรมเนียมและผลตอบแทนการลงทุน ซึ่งหนุนราคาหุ้น

  นี่คือเหตุการณ์ใหม่หลักของช่วงนี้ และอธิบายโดยตรงว่าเหตุใด KKR จึงเป็นข่าวและจะได้ประโยชน์อย่างไร

• ▲

  Goldman Sachs ร่วมระดมทุนให้แผน AI ของ Nvidia Goldman Sachs กำลังเข้าหาบริษัทประกัน ธนาคาร และบริษัทจัดการสินทรัพย์ เพื่อช่วยระดมทุนให้โครงการโครงสร้างพื้นฐาน AI มูลค่า 500,000 ล้านดอลลาร์ของ Nvidia ซึ่งช่วยขยายฐานนักลงทุนและอาจเร่งดีลให้ KKR กับพันธมิตร เพิ่มรายได้ค่าธรรมเนียมในอนาคต และหนุนราคาหุ้น KKR

  แสดงให้เห็นว่าโครงการระดมทุน AI กำลังได้แรงหนุนและมีแหล่งเงินทุนใหม่ ซึ่งเป็นประโยชน์ต่อ KKR ในฐานะพันธมิตร

• ▲

  KKR ร่วมทุนท่อส่งน้ำมันคูเวต 1.6 หมื่นล้านดอลลาร์ KKR, Blackstone และ Brookfield ลงนามดีลขายแล้วเช่ากลับ (lease-back) มูลค่า 16,000 ล้านดอลลาร์สำหรับเครือข่ายท่อส่งของ Kuwait Oil Company ซึ่งเพิ่มสินทรัพย์โครงสร้างพื้นฐานที่มั่นคงระยะยาวให้พอร์ตของ KKR น่าจะสร้างผลตอบแทนสม่ำเสมอและหนุนราคาหุ้น

  เป็นดีลโครงสร้างพื้นฐานขนาดใหญ่ดีลใหม่ที่ขยายพอร์ตและกำไรในอนาคตของ KKR

อ้างอิงจาก 6 ข่าว →

• ▲

  กำไรไตรมาส 2 ทำสถิติ เกินคาดจากรายได้ค่าธรรมเนียมและการขายสินทรัพย์ KKR รายงานผลประกอบการไตรมาส 2 ทำสถิติ โดยกำไรต่อหุ้นอยู่ที่ $1.63 สูงกว่าที่คาดไว้ $0.20 และกำไรที่เกี่ยวข้องกับค่าธรรมเนียมพุ่งขึ้นเป็น $1.21 พันล้าน สินทรัพย์ภายใต้การบริหารเพิ่มขึ้น 16% เป็น $796 พันล้าน สิ่งนี้แสดงว่าธุรกิจหลักเติบโตแข็งแกร่ง ซึ่งสนับสนุนราคาหุ้น

  นี่คือปัจจัยที่ส่งผลโดยตรงที่สุดต่อมูลค่าของ KKR: กำไรจริงและการเติบโตของสินทรัพย์เกินความคาดหมาย

• ▲

  ดีลใหม่สำคัญ: โครงการท่อส่งคูเวต, DCC, Integer, Medicover อินเดีย KKR เข้าร่วมดีลท่อส่งน้ำมันคูเวตมูลค่า $16 พันล้าน ตกลงซื้อ DCC Energy ในราคา £5.75 พันล้าน ใกล้บรรลุข้อตกลงซื้อกิจการ Integer Holdings มูลค่า $5.7 พันล้าน และลงนามข้อตกลงซื้อโรงพยาบาล Medicover อินเดีย การลงทุนเหล่านี้ขยายพอร์ตโฟลิโอและรายได้ค่าธรรมเนียมในอนาคตของ KKR ผลักดันให้หุ้นปรับขึ้น

  การลงทุนใหม่แสดงว่า KKR กำลังนำเงินไปลงทุนและขยายฐานสินทรัพย์ ซึ่งขับเคลื่อนกำไรในอนาคต

• ▼

  การโจมตีด้วยแรนซัมแวร์มุ่งเป้า KKR และบริษัทการเงินอื่นๆ แฮกเกอร์เปิดฉากโจมตีด้วยแรนซัมแวร์ต่อบริษัทการเงินรายใหญ่ของสหรัฐฯ หลายสิบแห่ง รวมถึง KKR โดยใช้เว็บไซต์ปลอมเพื่อขโมยรหัสผ่าน หากสำเร็จ อาจทำให้ข้อมูลอ่อนไหวรั่วไหลและรบกวนการดำเนินงาน สร้างความไม่แน่นอนที่อาจกดดันราคาหุ้น

  นี่คือความเสี่ยงใหม่ที่อาจทำลายชื่อเสียงและการดำเนินงานของ KKR และยังไม่สะท้อนในราคา

• ◆

  มุมมองการประเมินมูลค่าแตกต่างกันและราคาหุ้นลดลงตั้งแต่ต้นปี นักวิเคราะห์มีความเห็นต่างกันเกี่ยวกับมูลค่าของ KKR: โมเดลยอดนิยมตัวหนึ่งบอกว่าหุ้นแพงเกินไปที่ราคา $84.45 ขณะที่โมเดลกระแสเงินสดชี้ว่าควรมีมูลค่า $139.01 หุ้นลดลง 18% ในปีนี้แม้จะเพิ่งปรับขึ้น ทำให้นักลงทุนเผชิญสัญญาณที่ขัดแย้งกันว่าหุ้นถูกหรือแพง

  สิ่งนี้สะท้อนการถกเถียงที่ดำเนินอยู่เกี่ยวกับมูลค่าที่แท้จริงของ KKR ซึ่งอาจทำให้ราคาผันผวนและเกิดความไม่แน่นอน

อ้างอิงจาก 13 ข่าว →

• ▲

  สินเชื่อเอกชนเข้าสู่แผน 401(k) สินเชื่อเอกชนกำลังเข้าสู่แผนเกษียณ 401(k) ซึ่งเปิดตลาดใหม่ขนาดใหญ่ให้กับแพลตฟอร์มสินเชื่อเอกชนของ KKR สิ่งนี้อาจนำเงินจากนักลงทุนเข้ามาเพิ่มและเพิ่มค่าธรรมเนียม ผลักดันให้หุ้นปรับขึ้น

  ช่องทางเติบโตใหม่สำหรับธุรกิจสินเชื่อเอกชนของ KKR

• ▲

  ความเป็นผู้นำด้านการระดมทุน KKR ปิดกองทุนซื้อกิจการในอเมริกาเหนือมูลค่า $23 billion แสดงให้เห็นว่าสามารถระดมทุนจำนวนมากได้ขณะที่คู่แข่งรายเล็กกว่าลำบาก สิ่งนี้เสริมความแข็งแกร่งของตำแหน่งการแข่งขันและรายได้ค่าธรรมเนียมในอนาคต สนับสนุนหุ้น

  แสดงความสามารถของ KKR ในการดึงดูดทุนในตลาดที่กำลังรวมตัว

• ▲

  ดีลใหม่: ร่วมทุน Global Print และข้อเสนอซื้อ DCC KKR จัดตั้งกิจการร่วมทุนมูลค่า $500 million สำหรับธุรกิจ Global Print ของ Thomson Reuters และเพิ่มข้อเสนอซื้อกิจการ DCC เป็น £5.81 billion ดีลเหล่านี้ขยายพอร์ตของ KKR และอาจสร้างผลตอบแทนระยะยาว

  การลงทุนเชิงกลยุทธ์ล่าสุดที่แสดงถึงการทำดีลที่คึกคักของ KKR

• ▼

  แผนขายหุ้นออกจาก LCY Group KKR วางแผนทยอยขายหุ้นใน LCY Group ของไต้หวัน ซึ่งอาจส่งสัญญาณขาดความเชื่อมั่นหรือความจำเป็นในการปลดปล่อยทุน สิ่งนี้อาจกดดันหุ้นหากถูกมองเป็นสัญญาณลบ

  การขายสินทรัพย์ออกที่อาจสร้างความกังวลเกี่ยวกับกลยุทธ์การขายหุ้นออกของ KKR

อ้างอิงจาก 6 ข่าว →

• ▲

  KKR ลงทุน 1.4 พันล้านดอลลาร์ในธุรกิจเช่าเครื่องบิน KKR กำลังลงทุน 1.4 พันล้านดอลลาร์ในเครื่องบินพาณิชย์ให้เช่าร่วมกับ Altavair ต่อยอดจากดีลก่อนหน้า การลงทุนนี้ขยายธุรกิจการเงินที่อิงสินทรัพย์ ซึ่งสามารถสร้างรายได้ค่าธรรมเนียมที่มั่นคงและเพิ่มสินทรัพย์ภายใต้การบริหาร สนับสนุนราคาหุ้น

  เป็นการลงทุนใหม่ที่ขยายธุรกิจหลักและสนับสนุนกำไรในอนาคต

• ▲

  ความเสี่ยงสินเชื่อเอกชนต่ำถือเป็นจุดแข็ง สินเชื่อโดยตรงของ KKR มีเพียง 3.9 หมื่นล้านดอลลาร์จากสินทรัพย์ 7.58 แสนล้านดอลลาร์ โดยเน้นสินเชื่อที่มีหลักประกันชั้นต้นที่ปลอดภัยกว่า ท่ามกลางความกังวลที่เพิ่มขึ้นเกี่ยวกับสินเชื่อเอกชน วินัยของ KKR และผลตอบแทนกองทุนที่แข็งแกร่งอาจดึงดูดเงินลงทุนเพิ่มขึ้น แม้ราคาหุ้นจะปรับตัวลงในช่วงปีที่ผ่านมา

  อธิบายว่าทำไม KKR อาจมีความยืดหยุ่นมากกว่าคู่แข่งท่ามกลางความปั่นป่วนของภาคส่วน ซึ่งเป็นข้อกังวลสำคัญของนักลงทุน

• ▼

  การทดสอบภาวะวิกฤตของธนาคารกลางอังกฤษเพิ่มการตรวจสอบด้านกฎระเบียบ ธนาคารกลางอังกฤษเปิดตัวการทดสอบภาวะวิกฤตครั้งแรกสำหรับตลาดเอกชน โดย KKR เป็นหนึ่งใน 46 บริษัทที่เข้าร่วม การทดสอบจำลองภาวะถดถอยรุนแรงและอาจเปิดเผยจุดอ่อน ซึ่งอาจนำไปสู่การกำกับดูแลที่เข้มงวดขึ้นและกดดันภาคส่วนและราคาหุ้นของ KKR

  ความเสี่ยงด้านกฎระเบียบใหม่ที่อาจส่งผลต่อการดำเนินงานของ KKR และความรู้สึกของนักลงทุน

• ▲

  การทำกำไรที่แข็งแกร่งและการอัปเกรดจากนักวิเคราะห์หนุนความรู้สึก KKR รายงานการทำกำไรกว่า 900 ล้านดอลลาร์ในไตรมาสนี้ สูงกว่าค่าเฉลี่ยมาก และนักวิเคราะห์แนะนำให้ซื้อหุ้นนี้เหนือกว่าธนาคาร โดยอ้างถึงการเติบโตของค่าธรรมเนียมการจัดการ 30% และมูลค่าที่ถูก สัญญาณเหล่านี้บ่งชี้ว่าธุรกิจของ KKR กำลังดำเนินไปได้ดีแม้ราคาหุ้นอ่อนตัวลงเมื่อเร็ว ๆ นี้

  ตอบโจทย์โมเมนตัมเชิงบวกและความน่าสนใจด้านมูลค่าโดยตรง ซึ่งสำคัญต่อการตัดสินใจของนักลงทุน

อ้างอิงจาก 8 ข่าว →