อินฟอร์มาเตรียมซื้อคลาเรียนมูลค่า 2.24 พันล้านปอนด์ แยกธุรกิจเทย์เลอร์ แอนด์ ฟรานซิสออก

Investing.com·6 ต.ค. 2026·

·อ่านต้นฉบับ

4▲1 ▼0ผลกระทบ / 5

M&A · Partnership Corporate Action Media

INF.LSE ▲

สรุป · ทำไมข่าวนี้ถึงสำคัญ

อินฟอร์มาประกาศเมื่อวันอังคารว่าจะเข้าซื้อคลาเรียน ผู้จัดงานอีเวนต์ จากแบล็กสโตน ด้วยมูลค่าองค์กร 2.24 พันล้านปอนด์ หรือราว 3 พันล้านดอลลาร์ และจะแยกธุรกิจสำนักพิมพ์วิชาการเทย์เลอร์ แอนด์ ฟรานซิสออก เพื่อมุ่งเน้นธุรกิจอีเวนต์ระหว่างองค์กรกับองค์กร ดีลนี้ตีมูลค่าคลาเรียนที่ 11.1 เท่าของกำไรก่อนดอกเบี้ย ภาษี ค่าเสื่อมราคาและค่าตัดจำหน่ายที่คาดการณ์สำหรับปี 2570 และจะลดลงเหลือราว 9 เท่าเมื่อรวมการประหยัดต้นทุนประจำปี 50 ล้านปอนด์ อินฟอร์มาคาดว่าดีลนี้จะช่วยหนุนกำไรต่อหุ้นปรับปรุงแบบเจือจางเพิ่มขึ้นในอัตราเลขหลักเดียวระดับกลางในปี 2570 โดยมีผลตอบแทนหลังภาษีต่อเงินลงทุนสูงกว่า 10% ภายในปี 2572 คลาเรียนเป็นเจ้าของแบรนด์อีเวนต์ระหว่างองค์กรกับองค์กรมากกว่า 100 แบรนด์ รวมถึงงานไอเอฟเอ ซึ่งเป็นงานแสดงสินค้าอิเล็กทรอนิกส์สำหรับผู้บริโภคของเยอรมนี งานแสดงสินค้าด้านกลาโหมดีเอสอีไอ และงานไอซีอีด้านเกมในบาร์เซโลนา และคาดว่าจะมีรายได้มากกว่า 575 ล้านปอนด์ในปี 2570 ด้วยอัตรากำไรจากการดำเนินงานปรับปรุงสูงกว่า 30% อินฟอร์มาระบุว่าการรวมธุรกิจครั้งนี้จะสร้างผู้ประกอบการอีเวนต์ระหว่างองค์กรกับองค์กรรายใหญ่ที่สุดที่จดทะเบียนในสหราชอาณาจักร โดยมีรายได้กลุ่มเกิน 6 พันล้านดอลลาร์และการเติบโตพื้นฐานราว 7% และระบุว่าพบกำไรจากการดำเนินงานเพิ่มเติม 25 ล้านปอนด์จาก synergy ด้านรายได้ภายในปี 2572 การซื้อครั้งนี้จะใช้เงินจากสินเชื่อเพื่อการเข้าซื้อกิจการและการระดมทุนราว 940 ล้านปอนด์ คิดเป็นราว 9% ของทุนจดทะเบียน ประกอบด้วยการเสนอขายหุ้นแก่นักลงทุนสถาบันและการเสนอขายหุ้นแก่รายย่อย ขณะที่บริษัทจะหยุดโครงการซื้อหุ้นคืนชั่วคราว โดยคาดว่าอัตราส่วนหนี้สินสุทธิต่อกำไรก่อนดอกเบี้ย ภาษี ค่าเสื่อมราคาและค่าตัดจำหน่ายจะยังต่ำกว่า 3 เท่า ณ สิ้นปี และจะลดลงต่ำกว่า 2.5 เท่าภายในสิ้นปี 2570 โดยคาดว่าดีลจะเสร็จสิ้นในช่วงปลายไตรมาสที่สี่ ขึ้นอยู่กับการอนุมัติจากหน่วยงานกำกับดูแล ส่วนเทย์เลอร์ แอนด์ ฟรานซิส ซึ่งมีรายได้ใกล้ 1 พันล้านดอลลาร์และเติบโตประมาณ 4% ต่อปี จะเข้าสู่การทบทวนการแยกธุรกิจอย่างเป็นทางการ โดยจะรายงานผลพร้อมกับผลประกอบการทั้งปีในเดือนมีนาคม 2570 อินฟอร์มาไม่ได้ระบุว่าเห็นชอบกับการขายหรือการแยกบริษัทออก แบล็กสโตนซื้อคลาเรียนในปี 2560 จากพรอวิเดนซ์ อิควิตี้ พาร์ทเนอร์ส ด้วยราคา 600 ล้านปอนด์

Informa PLC ▲