Clearwater Paper Corporation

クリアウォーター・ペーパーは9月21日の提出書類で、9月18日に新たなクレジット契約を締結したと明らかにした。内容は全額引き出し済みの2億7500万ドルのタームローンと2億ドルのリボルビング枠で、クロージング時に約1500万ドルが引き出され、両ファシリティの満期は2031年9月18日となっている。調達資金は2028年満期の社債2億7500万ドルの償還と既存の資産担保リボルビング枠の返済に充てられ、社債のインデンチャーを消滅させるための資金は受託者に預託され、償還は10月3日に予定されている。当初借入金利は8.25%で、2028年債のクーポン4.75%と比較される。両ファシリティは、クロージング後の条件が満たされた後、ジョージア州、アーカンソー州、アイダホ州の工場を含む重要な不動産に加え、ほとんどの動産資産を担保とする。タームローンの元本は2027年12月から年550万ドルずつ返済が始まり、追加の1億ドルのリボルビング増額オプションは未コミットで、2027年度末の財務諸表提出後のみ利用可能となる。クリアウォーター・ペーパーの上期営業キャッシュフローは6950万ドルの流入となり、前年同期の2670万ドルの流出から改善した。これは3250万ドルの保険回収金、約3000万ドルの税金還付、在庫削減に支えられた。