บล.ดาโอมีมุมมองเป็นบวกต่อหุ้น PRM หลังการประชุมนักวิเคราะห์ โดยคงคำแนะนำ “ซื้อ” ราคาเป้าหมาย 11.50 บาท อิง 2026E core PER ที่ 11.5 เท่า และปรับเพิ่มคาดการณ์เงินปันผล ส่งผลให้ dividend yield เพิ่มเป็น 7.1% จากเดิม 5.5% โดยธุรกิจ PCT มีแผนขยายกองเรือเป็น 41 ลำในสิ้นปี 2026E และ 46 ลำใน 2Q27E ขณะที่ OSV ดีขึ้นจากเรือนวธานีกลับมาให้บริการเต็มที่ หลังซ่อมบำรุง 29 วันใน 2Q26 ส่วน FSU และ COC มีอัตราการใช้เรือเต็ม 100% ต่อเนื่องถึงสิ้นปี 2026E โดย COC มีแผน dry dock 1 ลำราว 1 เดือนระหว่าง พ.ย.26-เม.ย.27 คาด payout ratio ปี 2026E สูงกว่าปี 2025 ที่ 58% หลังประกาศจ่ายปันผลพิเศษ 0.20 บาท และยังมีปันผลระหว่างกาลและรอบปีตามปกติ โดยประมาณการกำไรปกติปี 2026E อยู่ที่ 2.2 พันล้านบาท (+10% YoY) ทำสถิติสูงสุดใหม่ และกำไรปกติ 1H26 คิดเป็น 48% ของทั้งปี ขณะที่ 3Q26E ทรงตัวสูง YoY และเติบโตโดดเด่น QoQ จาก FSU, COC, OSV และ PCT ที่แข็งแกร่ง
Prima Marine Public Company LimitedDao Securities maintains Buy with target price 11.50 baht and raises dividend forecast, boosting yield to 7.1%.
