บล.เคจีไอ (ประเทศไทย) คาดว่า ITC จะรายงานกำไรสุทธิ 3Q69F ที่ 790 ล้านบาท ลดลง 3% YoY และ 6% QoQ แต่หากตัดรายการครั้งเดียวจากการคืนเงินภาษีนำเข้าที่บันทึกใน 2Q69 กำไรปกติ 3Q69F คาดจะทรงตัว YoY และเพิ่มขึ้น 9% QoQ โดยคาดรายได้จากยอดขายปรับปรุงแล้วใน 3Q69F จะทำสถิติสูงสุดใหม่ที่ 5.3 พันล้านบาท เพิ่มขึ้น 12% YoY และ 9% QoQ จากปริมาณการขายที่เพิ่มขึ้นจากบริษัทอาหารสัตว์เลี้ยงระดับโลกและลูกค้ากลุ่ม private-label ในสหรัฐฯ ขณะที่อัตรากำไรขั้นต้นปกติคาดดีขึ้นที่ 24.3% แม้ราคาทูน่าช่วง 3QTD อยู่ที่ 1,975 ดอลลาร์ต่อตัน เพิ่มขึ้น 27% YoY และ 12% QoQ ด้านกำไรหลักเบื้องต้น 4Q69F คาดเพิ่มขึ้นทั้ง YoY และ QoQ จากยอดขายที่เติบโตต่อเนื่องและ product mix ที่เป็นใจ แม้ราคาทูน่าจะยังสูงราว 1,800-1,900 ดอลลาร์ต่อตัน ทั้งนี้ บล.เคจีไอคงคำแนะนำซื้อ ITC ราคาเป้าหมายปี 2570F ที่ 21.00 บาท อิง PE 17.0x พร้อมคาด dividend yield น่าสนใจราว 6% ต่อปี
i-Tail Corp. PCLKGI expects ITC to post 3Q26F net profit of 790 million baht on record adjusted sales of 5.3 billion baht and maintains a buy rating with a 21.00 baht target price.
