モルガン・スタンレー、2028年までに米国のAI電力が33ギガワット不足と指摘

Navitas SemiconductorとMicrochip Technologyは、AIデータセンターのラック電源アプリケーション向けに、Open Compute Projectの800V DC標準に準拠した800V DCから6V DCへのリファレンスデザインで協業した。このプラットフォームは、MicrochipのdsPIC33AKデジタルシグナルコントローラ、TA100 CryptoAuthenticationデバイス、およびNavitasのGaNFast窒化ガリウムパワーデバイスを組み合わせたもので、電力供給ボードは、スタック型ハーフブリッジトポロジーで16個のNV6034、650V、17mΩのGaNFast FETによって駆動される。この設計は、1MHzのスイッチング周波数で全負荷時に最大96%のピーク効率を目標としており、2,100W/in³の電力密度を実現し、携帯電話よりも約20%薄いため、GPUボードとの密接な統合が可能となる。800V DCから6V DCへの直接変換は、800V DCから50V DCへの変換段と50V DCから6V DCへの変換段の両方を1つのコンバータに統合し、エンドツーエンドの効率を高める。このソリューションは、2026年10月12日から15日にカリフォルニア州サンノゼで開催されるMicrochipのOCPイベントで披露され、リファレンスボード、ソフトウェア、および関連ドキュメントが提供される予定である。

CIGU Technology Corp. Ltd.とEPG Data Technology (Shanghai) Co., Ltd.の合弁会社であるMagPro（南京希普科技有限公司）は、1.85メガワット級の空冷磁気ベアリングチラープラットフォーム「AeroLev 1850」を発表した。この製品は最大45°Cの高温環境での動作に対応し、タイなど高温多湿で水資源に制約のある市場のAIデータセンター向けに設計されている。中核となるのは、等エントロピー効率が最大87%に達する空冷磁気ベアリングコンプレッサーである。また、特許取得済みの凝縮器は冷媒の温度低下を3°C以上増大させる。これらの技術により、総合的なエネルギー効率を最大40%向上させ、従来の油潤滑コンプレッサーと比較して故障率を最大8%低減し、従来のチラーと比較してメンテナンスコストを最大10%削減する。ゼネラルマネージャーのウィリアム・ウー氏は、AIが計算能力への需要を押し上げる中、事業者は水資源への依存を増やすことなく拡張可能な冷却インフラを求めていると述べた。また、EPG Data Technology (Shanghai) Co., Ltd.の創業者兼会長であるアリック・ワン氏は、MagProは同社のグローバルな冷却システム技術戦略における重要な一歩であると述べた。

シュナイダーエレクトリックは、パートナーであるワルチラおよびスタンレー・コンサルタンツとともに、2026年9月下旬に「ジェネレーター・トゥ・チップ」電力アプローチを導入し、AI駆動型データセンター向けのソフトウェア定義型中電圧開閉装置と先進的な冷却ソリューションを発表した。同社はまた、水道事業者向けのサイバーセキュリティに特化した自動化と、レノボの360サークルコミュニティとの新たな脱炭素化アライアンスを立ち上げた。ソフトウェア定義型中電圧開閉装置は、エクイニクスの試験導入を含むAI向けデータセンターに展開されている。シュナイダーエレクトリックの見通しでは、2029年までに売上高564億ユーロ、利益83億ユーロを達成するとしており、年間10.3%の売上成長と、現在の47億ユーロから36億ユーロの利益増加が必要となる。この予測は公正価値325.04ユーロ、現在の株価に対して7%の上昇余地を示している。

ベアティブ・ホールディングスは2026年第3四半期の業績見通しを発表し、純売上高を36億5000万ドルから38億5000万ドル、調整後1株当たり利益を1.77ドルから1.83ドルと予想した。調整後営業利益は8億9800万ドルから9億3800万ドル、調整後営業利益率は24%から25%となる見込みである。この見通しは、2026年第2四半期に純売上高が前年同期比24%増加し、アメリカ大陸とアジア太平洋がそれぞれ29%成長、調整後営業利益率が22.6%に達し、前年同期比410ベーシスポイント上昇して従来の見通しを上回ったことを受けたものである。経営陣は、オーガニック成長、オペレーティングレバレッジ、生産性を理由に、2026年通年の調整後営業利益率見通しを23.3%から24.3%に引き上げ、現在の関税と対抗措置を含め、価格設定がインフレを上回るとの見方を示した。買収は2026年第2四半期の売上高の5%を占め、ベアティブは最近、高密度液冷データセンター向けの流体管理、試運転、負荷試験サービスを提供する欧州拠点のキング・エンバイロメンタル・サービシズを買収することで合意した。取引は2026年第4四半期に完了する見込みである。ザックス・コンセンサス予想では、2026年第3四半期の売上高は37億7000万ドルで前年同期比40.79%の増加、1株当たり利益予想は1.83ドルで過去30日間で0.75%上昇し、前年同期比47.58%の増加を示唆している。

ザックス・インベストメント・リサーチによると、ヴァーティブ・ホールディングスは次回の四半期決算でも市場予想を上回る見通しだ。同社は過去2四半期連続で予想を上回り、平均サプライズ率は10.50%に達している。直近四半期は1株当たり1.52ドルを報告し、予想の1.43ドルを上回ってサプライズ率は6.29%だった。その前の四半期は1株当たり1.17ドルで、コンセンサス予想の1.02ドルを上回り、サプライズ率は14.71%であった。ヴァーティブの現在のザックスEPSサプライズ予想は+6.20%、ザックス・ランクは2（買い）であり、ザックスの調査によれば、この組み合わせは約70%の確率でポジティブ・サプライズをもたらす。

シンガポール発のネオクラウド企業Aolaniは、旧UtilidataのKarmanとの提携を発表した。高度な電力オーケストレーションを通じて、既存の電力供給からより多くのAIコンピュートを引き出す狙いだ。この契約の下、AolaniはKarmanプラットフォームを自社のインフラスタックに統合する。Karmanプラットフォームは、NVIDIA Jetson Orin Nanoをベースに構築された動的電力オーケストレーションシステムで、高解像度の計測技術とローカル処理およびAIを組み合わせ、高密度GPUワークロード全体で利用可能な電力を測定・動的に配分し、ラックレベルのエネルギー消費をリアルタイムで管理する。共同実証実験はNVIDIA Blackwellプラットフォーム上に展開される。Karmanのプラットフォームは、北米での最初の商用展開において、既存の電力インフラからすでに33%多くのコンピュート容量を引き出しており、これは1メガワット当たり2000万ドルの収益増加につながる可能性がある。同社によると、遊休電力を活用することでワット当たりのトークン数が50%増加するという。AolaniのCEO、Nicholas Chia氏は、この提携はAIワークロードの経済性を改善し、顧客が電力網を待つことなく拡張できるようにすると述べた。一方、KarmanのCEO、Josh Brumberger氏は、両社はこのプラットフォームがデータセンター事業者やクラウドプロバイダーがすでに利用可能な電力をいかに完全に活用できるかを実証すると述べた。