アマゾン株はAIブームの意外な勝ち組になる可能性

マーベル・テクノロジーは火曜日の投資家向け説明会で売上高見通しを引き上げ、データセンターが牽引する売上高が2031年度までに最大900億ドルに成長する可能性があるとの予測を示した。同社はまた、AI需要の強さを理由に、総獲得可能市場の見通しを数十億ドル引き上げ、今年の残りと来年の売上高見通しもそれぞれ数十億ドル引き上げた。2016年からマーベルを率いるグレッグ・マーフィー最高経営責任者（CEO）は、成長が2031年度まで続くと示唆した。マーベルはデータインフラ分野への主要なチップ販売企業であり、グーグル、アマゾン、マイクロソフトとの取引がある。同社の株価は今年200％以上上昇しているが、過去最高値にはまだ戻っていない。アナリストは迅速に反応し、約8件のリポートがマーベルの業績予想を引き上げた。

コンステレーション・ブランズの株価は市場前取引で4.9%下落した。2027会計年度第2四半期決算は利益・売上高ともに市場予想を上回ったものの、通期利益見通しがアナリスト予想を下回った。調整後1株利益は3.74ドルで、市場予想の概ね3.55～3.61ドルを上回り、純売上高は前年同期比6%増の26億3000万ドルと、予想の25億4000万ドルを上回った。一方、据え置いた2027会計年度の調整後1株利益見通しは11.20～11.90ドルで、中間値は11.55ドルとなり、アナリスト予想の約11.72ドルを下回った。ビールの販売量は引き続き低調で、モデロ・エスペシャルの出荷量は約2%減、コロナ・エキストラは約5%減となり、四半期のビール出荷量全体は0.6%減となった。また同社は、ウォッカベースの無糖即飲飲料ブランド、スパイクエイドを、前払い7500万ドルに加え、5年間で最大2億7800万ドルの条件付き支払いを合わせて取得すると発表した。市場前取引では他に、インテルの株価が1%上昇して約113.50ドルとなった。イーロン・マスク氏が、TSMCはテキサス州で計画中のAIチップ複合施設テラファブを所有・運営しないと述べ、インテルがプロジェクトでの役割を失う可能性への懸念が和らいだ。シグマ・リチウムの株価は5.9%近く急騰した。ブラジルの連邦控訴裁判所が、ミナスジェライス州のグロタ・ド・シリロ複合施設における環境ライセンスを維持する緊急の執行停止救済を認めたためだ。スペース・エクスプロレーション・テクノロジーズの株価は1.9%下落した。同社が、エヌビディアのAIチップの巨額発注を賄うため400億ドルの起債による資金調達を目指しており、内訳は銀行融資が約100億ドル、投資適格債が300億ドルで、アポロ・グローバル・マネジメントが主導し、ピムコが初期協議の貸し手に名を連ねているとの報道を受けたものだ。

イーロン・マスク氏は、自身の事業帝国がテラファブを独立して建設・運営すると述べ、台湾積体電路製造（TSMC）が同氏の野心的な半導体製造事業を運営するのではないかとの憶測を打ち消した。マスク氏は水曜日のXへの投稿で、TSMCとの間で検討されているのはテキサス州に計画中の用地の一部を潜在的に転貸する件のみであり、運営上の役割は一切関与しないと明らかにした。「TSMCが望むならテラファブの一部を転貸するかもしれないが、それ以上のことはない」と述べ、自身の企業が「この工場を建設し運営する」と付け加えた。インテルがマスク氏の企業に対し、テラファブ内に搭載される技術の開発を支援している。テラファブはテスラの自動車製造およびロボティクス事業、ならびにGrokを開発するxAIグループを含む統合されたSpaceXAI向けに先端半導体を供給する見通しだ。エヌビディアやアップルを主要顧客に持つTSMCは、別途テキサス州で大規模な新半導体製造拠点の建設を検討していると、ブルームバーグ・ニュースが先週報じた。

スペース・エクスプロレーション・テクノロジーズは、スターシップ14号機の低軌道飛行を完了し、スターリンク衛星の一群を展開した。同社は、AI向けのカスタム半導体チップの専用製造契約について、TSMCと最終段階の協議を進めている。またスターリンクは、カザフスタンのビーラインと新たなダイレクト・トゥ・セル提携を締結し、標準的な携帯電話に衛星接続を拡張する。時価総額2兆3000億ドルの米国拠点の通信事業者である同社は、FAAの審査に直面しており、残りの資金は1年未満となっている。スターシップの飛行、TSMCとのチップ協議、ビーラインとのダイレクト・トゥ・セル契約は、スペースXの物語の一部にすぎない。