Aston Martin Lagonda Global Holdings PLC

เจ้าหนี้พันธบัตรแอสตัน มาร์ติน ซึ่งมีฐานอยู่ในสหรัฐฯ สองราย ได้ยื่นคำร้องต่อศาลนิวยอร์กเพื่อขออนุญาตรวบรวมพยานหลักฐานล่วงหน้าก่อนการยื่นฟ้องคดีในอังกฤษเกี่ยวกับการปรับโครงสร้างหนี้ของบริษัทผู้ผลิตรถยนต์รายนี้ Arini Capital Management และ Tresidor Investment Management ได้ยื่นคำร้องต่อศาลแขวงเซาเทิร์นดิสตริกต์ของนิวยอร์ก เพื่อขอให้บังคับให้ HPS Investment Partners ซึ่งเป็นบริษัทในเครือแบล็คร็อก, หน่วยงานในอังกฤษของ Authentic Brands Group และที่ปรึกษาอย่าง Moelis & Co และ Lazard ต้องส่งเอกสารและให้การเป็นพยาน เจ้าหนี้ทั้งสองโต้แย้งว่าข้อตกลงระหว่างแอสตัน มาร์ติน, HPS และ Authentic Brands ซึ่งระดมทุนได้ 450 ล้านปอนด์ ทำให้เจ้าหนี้รายเดิมเสียเปรียบ แอสตัน มาร์ตินประกาศในเดือนกรกฎาคมว่าได้เตรียมวงเงินกู้สูงสุด 550 ล้านปอนด์ (748.7 ล้านดอลลาร์สหรัฐ) จากกลุ่มนักลงทุนที่นำโดย HPS ซึ่งประกอบด้วยเงินกู้ระยะยาวที่มีหลักประกัน 450 ล้านปอนด์ พร้อมด้วยวงเงินกู้ระยะยาวแบบเลื่อนการเบิกจ่าย 100 ล้านปอนด์ และยังมีวงเงินกู้ที่ได้รับอนุญาตอีก 100 ล้านปอนด์ ข้อตกลงดังกล่าวได้ย้ายสินทรัพย์ที่มีมูลค่ามากที่สุดบางส่วนของบริษัทออกไปจากมือเจ้าหนี้รายเดิม และส่งผลให้ราคาพันธบัตรของบริษัทปรับตัวลง ตามเอกสารในศาล Latham & Watkins ซึ่งเป็นทนายความของแอสตัน มาร์ติน โต้แย้งว่าธุรกรรมนี้เป็นไปตามกฎหมายและสอดคล้องกับเอกสารพันธบัตร แต่ได้ระงับเอกสารส่วนใหญ่ที่เจ้าหนี้ร้องขอไว้ แอสตัน มาร์ตินยังมีกำหนดจะถูกถอดออกจากดัชนี FTSE 250 ซึ่งคาดว่าจะได้รับการยืนยันหลังตลาดปิดในวันที่ 2 กันยายน ซึ่งจะทำให้สถานะบริษัทขนาดเล็กเป็นทางการ และถูกถอดออกจากดัชนี FTSE 350

ผู้บริหารรถยนต์หรูที่งานมอนเทอเรย์คาร์วีคกล่าวว่าตลาดกำลังแบ่งแยกแม้ในระดับสูงสุด โดยผู้ซื้อที่ร่ำรวยมหาศาลผลักดันอุปสงค์เป็นประวัติการณ์ ขณะที่กลุ่มที่ต่ำกว่าลงมาเล็กน้อยกลับลังเล แมคคีล แฮเกอร์ตี ซีอีโอของแฮเกอร์ตีกล่าวว่าคอลเลกชันรถยนต์มูลค่า 100 ล้านดอลลาร์สหรัฐขณะนี้ถูกสร้างขึ้นในเวลาไม่กี่เดือนแทนที่จะเป็นหลายทศวรรษ โดยได้แรงหนุนจากเหตุการณ์สภาพคล่อง เช่น การขายบริษัทและการเสนอขายหุ้นแก่ประชาชนทั่วไปเป็นครั้งแรก แฟรงก์-สเตฟเฟน วัลลิเซอร์ ซีอีโอของเบนท์ลีย์กล่าวว่าธุรกิจระดับบนดีมาก แต่ลูกค้าทั่วไปเริ่มชะลอตัว ขณะที่เอเดรียน ฮอลล์มาร์ก ซีอีโอของแอสตัน มาร์ตินกล่าวว่ากลุ่มกลางคือกลุ่มที่อ่อนไหวที่สุดและกำลังรั้งรอมากกว่าจะถอนตัว มาเต ริแมค ซีอีโอของบูแกตติกล่าวว่าบริษัทผลิตรถยนต์ 100 คันต่อปี เทียบกับบุคคลที่มีทรัพย์สินสุทธิสูงมากประมาณ 300,000 คน และนิค คอลลินส์ ซีอีโอของแมคลาเรนกล่าวถึงการเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วของเศรษฐีที่เกี่ยวข้องกับปัญญาประดิษฐ์ในสหรัฐอเมริกา ยุโรป ตะวันออกกลาง และจีน สเตฟาน วินเคลมันน์ ซีอีโอของลัมโบร์กีนีแสดงท่าทีระมัดระวังมากขึ้น โดยอ้างถึงสงครามในตะวันออกกลาง ค่าเงินดอลลาร์ที่อ่อนค่า และตลาดจีนที่ลดลงอย่างมาก แม้แบรนด์จะรายงานรายได้เป็นประวัติการณ์ก็ตาม

กลุ่มผู้ถือหุ้นกู้ได้เตือนแอสตัน มาร์ตินว่าพวกเขาอาจเริ่มดำเนินคดีทางกฎหมายเกี่ยวกับข้อตกลงการจัดหาเงินทุนมูลค่า 550 ล้านปอนด์กับ HPS Investment Partners ผู้ถือหุ้นกู้ซึ่งมีหนี้คงค้าง 1.3 พันล้านปอนด์ ได้ส่งหนังสือแจ้งความประสงค์จะฟ้องร้องไปยังคณะกรรมการ โดยโต้แย้งว่าข้อตกลงดังกล่าวทำให้ทรัพย์สินอยู่นอกเหนือการเข้าถึงของพวกเขาและละเมิดเงื่อนไขหนี้เดิม ข้อตกลงการเงินนี้ประกอบด้วยเงินกู้ระยะยาว 450 ล้านปอนด์และวงเงินสินเชื่ออีก 100 ล้านปอนด์ซึ่งขึ้นอยู่กับการโอนหุ้น 50.1% ในทรัพย์สินทางปัญญาที่ไม่เกี่ยวกับยานยนต์ให้กับ Authentic Brands ซึ่ง HPS ถือหุ้นอยู่ เจ้าหนี้ยืนยันว่าโครงสร้างและการโอนทรัพย์สินทางปัญญาทำให้มูลค่าหลักประกันของพวกเขาลดลง และพวกเขาไม่ได้รับโอกาสในการเสนอเงินทุนด้วยตนเอง แอสตัน มาร์ตินไม่ได้เปิดเผยเงื่อนไขทั้งหมดแก่ผู้ถือหุ้นกู้ แต่ประธานเจ้าหน้าที่ฝ่ายการเงินของบริษัทกล่าวว่าข้อตกลงนี้มีความสำคัญต่อบริษัทโดยรวม

แอสตัน มาร์ติน ยืนยันว่ากำลังหารือกับผู้ให้บริการทางการเงินที่มีศักยภาพเกี่ยวกับโครงสร้างทุนของบริษัท ผู้ผลิตรถยนต์หรูจากสหราชอาณาจักรระบุในเอกสารยื่นว่า คณะกรรมการบริษัทพิจารณาทางเลือกเชิงกลยุทธ์อย่างสม่ำเสมอ รวมถึงการหารือที่กำลังดำเนินอยู่กับผู้ให้บริการทางการเงินที่มีศักยภาพ ขณะที่ยังคงมุ่งเน้นการดำเนินกลยุทธ์และส่งมอบผลประกอบการทางการเงินที่ดีขึ้นในปีงบประมาณ 2026 แถลงการณ์ดังกล่าวมีขึ้นหลังจากรายงานของบลูมเบิร์กที่ระบุว่าบริษัทกำลังเจรจากับกองทุนต่างๆ รวมถึง HPS Investment Partners เพื่อจัดหาเงินทุนเพิ่มเติมผ่านโครงสร้างแบบดรอปดาวน์ โดยมีสำนักงานกฎหมาย Simpson Thacher ทำหน้าที่เป็นที่ปรึกษา แอสตัน มาร์ตินกำลังเผชิญกับความล่าช้าของผลิตภัณฑ์ ปัญหาด้านคุณภาพ อุปสงค์ที่ซบเซาในจีน และภาษีศุลกากรของสหรัฐฯ และในเดือนเมษายนได้เปิดเผยว่าผู้ถือหุ้นบางรายได้ขยายวงเงินกู้จำนวน 50 ล้านปอนด์เพื่อเสริมสภาพคล่องของบริษัท นอกจากนี้ บลูมเบิร์กรายงานว่าเจ้าหนี้ซึ่งรวมถึง Arini Capital Management, BlackRock และ Sculptor Capital Management ได้ว่าจ้าง Jefferies Financial Group เป็นที่ปรึกษา ท่ามกลางความกังวลเกี่ยวกับสถานการณ์หนี้สินของผู้ผลิตรถยนต์รายนี้ และได้ส่งจดหมายถึงแอสตัน มาร์ตินเพื่อแสดงความพร้อมในการจัดหาเงินทุนใหม่